Quan demanem un préstec, no n’hi ha prou de fixar-nos en la quantitat prestada o en el tipus d’interès. També és important saber com s’amortitzarà el capital, és a dir, com es retornaran els diners que ens han deixat. En aquest sentit, les modalitats de préstec més conegudes són el préstec francès, el préstec americà i el préstec alemany, que es diferencien principalment per la manera i el moment en què es retorna el capital prestat i es paguen els interessos.
En la modalitat de préstec francès, el prestatari paga, en general, quotes periòdiques de la mateixa quantitat. Cada quota inclou una part d’interessos i una part de devolució del capital. Al començament del préstec, es paguen proporcionalment més interessos i s’amortitza menys capital. A mesura que avança el temps, la situació s’inverteix: disminueix la part destinada als interessos i augmenta la que serveix per retornar el capital. És una de les modalitats de préstec hipotecari més comunes, que s'utilitza àmpliament per a finançar la compra d'habitatges.
El préstec americà és aquell en què els interessos es paguen, habitualment, de manera periòdica durant la vida del préstec, mentre que el capital prestat es retorna d'una sola vegada en arribar al venciment. Per exemple, si s’han demanat 10.000 euros, el prestatari pot pagar durant diversos anys només els interessos corresponents i, en arribar al venciment, retornar els 10.000 euros. Això fa que les quotes periòdiques siguin inicialment més baixes, però cal preveure que al final s’haurà d’afrontar un pagament important. Cal tenir en compte, però, que existeix la possibilitat d’acumular els interessos i satisfer-los íntegrament al venciment, juntament amb el capital prestat; en aquest cas, en diem préstec d’amortització única.
En un préstec alemany, la quantitat de capital que es retorna en cada període és sempre la mateixa. Els interessos, en canvi, es calculen sobre el capital pendent de retornar i, per tant, van disminuint a mesura que passa el temps. Com a conseqüència, les quotes totals són més elevades al principi i van disminuint progressivament. Per exemple, en un préstec de 10.000 euros que s’hagi de retornar en cinc anys, cada any es podrien amortitzar 2.000 euros de capital. El primer any, els interessos es calcularien sobre els 10.000 euros inicials; el segon, sobre els 8.000 euros que encara quedarien pendents; el tercer, sobre 6.000, i així successivament. Així, tot i que cada any es retorna la mateixa quantitat de capital, els interessos són cada vegada més baixos i, per tant, també ho és l’import total de la quota.
Els termes préstec francès, préstec americà i préstec alemany són denominacions associades històricament a les tradicions financeres o als mercats en què es van estendre o sistematitzar. Ara bé, cal anar amb compte: no sempre hi ha una explicació històrica única, clara i universalment acceptada per a cada nom. Per tant, els adjectius francès, americà i alemany no descriuen necessàriament l’origen exacte i demostrable del contracte en un país concret, sinó que són sobretot denominacions convencionals que s’han consolidat en la terminologia financera per distingir tres maneres diferents d’amortitzar un préstec.
Podeu consultar aquests termes i molts d’altres que hi estan relacionats al portal Terminologia d’economia i empresa del TERMCAT.
